آیا امواج HODL Cap Realized می توانند پیک بعدی قیمت بیت کوین را شناسایی کنند؟

ماهیت چرخه‌ای بیت‌کوین بیش از یک دهه است که سرمایه‌گذاران را مجذوب خود کرده است و ابزارهایی مانند Realized Cap HODL Waves پنجره‌ای به روان‌شناسی بازار ارائه می‌دهند. این شاخص به عنوان اقتباسی از امواج سنتی HODL، بینش های مهمی را با وزن دهی باندهای سنی بر اساس قیمت واقعی ارائه می دهد – مبنای هزینه بیت کوین که در هر زمان معین در کیف پول نگهداری می شود.

در حال حاضر، باند شش ماهه و پایین‌تر در حدود 55 درصد است که نشانگر بازاری با فضای رشد قبل از رسیدن به سطوح بیش از حد گرم شده است که از لحاظ تاریخی حدود 80 درصد بوده است. در این مقاله، به جزئیات Realized Cap HODL Waves، آنچه در مورد بازار به ما می گویند و اینکه چگونه سرمایه گذاران می توانند از این ابزار برای هدایت بهتر چرخه های قیمت بیت کوین استفاده کنند، خواهیم پرداخت.

زمانی که 6 ماهه و زیر #بیت کوین باندهای Realized Cap HODL Waves از 80% فراتر رفتند، این نشانه خوبی است که بازار بیش از حد گرم شده است، و احتمال یک اوج قیمت عمده وجود دارد… 🔥

در حال حاضر ما در حدود 55 درصد هستیم #BTC!👆 pic.twitter.com/ZL5P7USMo9

— Bitcoin Magazine Pro (@BitcoinMagPro) 12 دسامبر 2024

برای مشاهده نمودار زنده Realized Cap HODL Waves در مجله Bitcoin Pro اینجا را کلیک کنید.

درک امواج HODL درپوش تحقق یافته

در هسته خود، نمودار Realized Cap HODL Waves مبنای هزینه بیت کوین نگهداری شده در کیف پول ها را نشان می دهد که در براکت های سنی مختلف گروه بندی شده اند. بر خلاف امواج HODL سنتی که عرضه کل بیت کوین را دنبال می کند، این نمودار به حساب می آید ارزش درک شده– اندازه گیری قیمتی که بیت کوین آخرین بار در آن جابه جا شده است.

بینش کلیدی؟ باندهای سنی جوان تر (مثلاً سکه هایی که به مدت شش ماه یا کمتر نگهداری می شوند) در طول مراحل صعودی غالب می شوند که منعکس کننده خوش بینی فزاینده بازار است. برعکس، باندهای سنی بالاتر در طول مراحل نزولی برجسته می شوند، که اغلب با پایین آمدن بازار همزمان می شود، زمانی که احساسات سرمایه گذار کاهش می یابد.

این پویایی به نمودار اجازه می دهد تا به عنوان یک فشارسنج برای چرخه های بازار عمل کند و دوره های گرمای بیش از حد یا قیمت پایین را با دقت قابل توجهی شناسایی کند.

چرا 80 درصد بحرانی است: زمینه تاریخی

این نمودار نشان می‌دهد که وقتی دارندگان کوتاه‌مدت – که توسط گروه‌های سنی شش ماهه و زیر نشان داده می‌شوند – 80٪ یا بیشتر از کل سقف تحقق یافته را تشکیل می‌دهند، بیت کوین اغلب به اوج بازار اصلی نزدیک می‌شود. این سطح از نظر تاریخی با اقدامات هیجانی قیمت، جایی که شیدایی سوداگرانه بازار را به حرکت در می آورد، مطابقت دارد.

به عنوان مثال:

• بازار گاو نر 2013: باند شش ماهه در طول صعود بی‌سابقه بیت کوین از 80 درصد گذشت و اوج چرخه را نشان داد.
• بازار گاو نر 2017: زمانی که بیت کوین به بالاترین قیمت خود یعنی 20000 دلار رسید، الگوی مشابهی رخ داد.
• بازار گاو نر 2021: پیک ها در باندهای کوتاه مدت قبل از اصلاحات بوده و ارزش پیش بینی اندیکاتور را تقویت می کند.

در سطح 55 درصد فعلی، فضای کافی برای رشد بیت کوین قبل از رسیدن به قلمرو بیش از حد گرم شده که از لحاظ تاریخی نزدیک به 80 درصد بوده است وجود دارد.

آنچه امروز داده ها به ما می گویند

آخرین نمودار روز که توسط مجله Bitcoin Pro به اشتراک گذاشته شده است، اهمیت این شاخص را نشان می دهد. در اینجا نکات کلیدی آورده شده است:

• اتاق رشد: با باندهای شش ماهه و زیر 55 درصد، به نظر می رسد بازار در مرحله رشد سالم با پتانسیل صعودی قابل توجهی قرار دارد.

• هنوز گرمای بیش از حد وجود ندارد: از نظر تاریخی، گرمای بیش از حد زمانی اتفاق می‌افتد که این باندها از 80% تجاوز کنند. این نشان می دهد که بیت کوین قبل از مواجهه با شرایط مشابه فضایی برای اجرا دارد.

• دورنمای چرخه: چرخه فعلی با رفتار بازار صعودی در مراحل اولیه تا اواسط، که در آن سرمایه‌گذاران جدیدتر در حال انباشته شدن هستند و خوش‌بینی در حال ایجاد است، همسو است.

اثر ETF: چگونه ETF های بیت کوین می توانند بر امواج HODL درپوش تحقق یافته تأثیر بگذارند

برخلاف چرخه های قبلی بیت کوین، سال 2024 با معرفی ETF های بیت کوین تغییر قابل توجهی را نشان می دهد. این محصولات مالی، طراحی شده‌اند تا سرمایه‌گذاران نهادی و خرده‌فروشی را به راحتی در معرض بیت کوین قرار دهند، این پتانسیل را دارند که داده‌های زنجیره‌ای گزارش‌شده توسط ابزارهایی مانند Realized Cap HODL Waves را تغییر دهند. در حالی که این شاخص از لحاظ تاریخی معیاری قابل اعتماد برای چرخه های بازار و اوج قیمت ها بوده است، پویایی این چرخه ممکن است متفاوت باشد.

ETF های بیت کوین سرمایه گذاری های شرکت کنندگان متعدد را در کیف پول های نگهبانی متمرکز جمع می کنند و تعداد آدرس ها و تراکنش های فعال در زنجیره را کاهش می دهند. این تمرکز چالش های منحصر به فردی را در هنگام تفسیر امواج HODL Realized Cap معرفی می کند:

• گروههای سنی جوانتر ممکن است فعالیت بازار را دست کم بگیرند: معاملات ETF خارج از زنجیره انجام می شود، به این معنی که تراکنش های کوتاه مدت و آدرس های فعال ممکن است در باندهای شش ماهه و زیر کمتر ارائه شوند. در نتیجه، این اندیکاتور می تواند شور و شوق بازار کمتری را نسبت به آنچه که در حال حاضر وجود دارد، نشان دهد.
• گروه‌های سنی بالاتر ممکن است غالب شوند: نگهداری طولانی مدت بیت کوین در ETF ها می تواند ارزش تحقق یافته را به باندهای سنی بالاتر منتقل کند و به نظر برسد که بازار نسبت به چرخه های قبلی محافظه کارتر و پویاتر است.

در حالی که ETF ها نقدینگی و کشف قیمت را از طریق بازارهای سنتی افزایش می دهند، آنها همچنین پیچیدگی هایی را برای تجزیه و تحلیل زنجیره ای معرفی می کنند. این تغییر اهمیت تطبیق نحوه تفسیر شاخص‌هایی مانند Realized Cap HODL Waves را در چارچوب ساختارهای بازار در حال تحول نشان می‌دهد.

چرا این چرخه ممکن است متفاوت باشد

با توجه به اینکه ETF های بیت کوین اکنون نقش اصلی را بازی می کنند، این چرخه ممکن است از الگوهای قبلی پیروی نکند. موفقیت تاریخی Realized Cap HODL Waves در شناسایی قله های قیمت قابل توجه است، اما سرمایه گذاران باید در نظر داشته باشند که ETF ها متغیر جدیدی را نشان می دهند. افزایش پذیرش از طریق ETF ها می تواند منجر به تغییرات قیمت قابل توجهی شود که کمتر مستقیماً در داده های زنجیره ای قابل مشاهده است.

مثل همیشه، بسیار مهم است که برای تصمیمات سرمایه گذاری تنها به یک شاخص تکیه نکنید. ابزارهایی مانند Realized Cap HODL Waves بهتر است برای تکمیل تجزیه و تحلیل بازار گسترده تر استفاده شود و بینش ارزشمندی را در مورد روندهای بازار ارائه دهد. با ترکیب شاخص‌های زنجیره‌ای با داده‌های ورودی ETF و سایر معیارها، سرمایه‌گذاران می‌توانند درک واضح‌تر و جامع‌تری از پویایی قیمت بیت‌کوین در این دوره جدید به دست آورند.

چگونه سرمایه گذاران می توانند از امواج HODL Cap Realized استفاده کنند

برای سرمایه گذاران، نمودار Realized Cap HODL Waves بینش های عملی ارائه می دهد:

• احساسات بازار: از باند شش ماهه به عنوان معیاری برای شادی یا ترس بازار استفاده کنید. درصدهای بالاتر نشان دهنده احساسات صعودی است، در حالی که درصدهای پایین تر اغلب نشان دهنده فازهای تثبیت یا انباشت هستند.
• زمان چرخه: اوج در باندهای سنی جوانتر اغلب قبل از اصلاحات است. نظارت بر این سطوح می تواند به سرمایه گذاران در مدیریت ریسک در چرخه های صعودی کمک کند.
• موقعیت یابی استراتژیک: درک زمانی که بازار بیش از حد گرم می شود می تواند به دارندگان بلندمدت کمک کند تا استراتژی های خروج خود را بهینه کنند، در حالی که خریداران ممکن است در دوره هایی که تحت سلطه گروه های سنی بالاتر هستند، فرصت هایی را بیابند.

نتیجه گیری: چشم انداز صعودی با اتاق اجرا

نمودار Realized Cap HODL Waves ابزاری ارزشمند برای درک چرخه های قیمت بیت کوین است. با باندهای شش ماهه و زیر در حال حاضر 55 درصد، بازار پتانسیل صعودی زیادی را قبل از رسیدن به سطوح بیش از حد گرم نشان می دهد. برای سرمایه گذاران، این بدان معناست که فاز فعلی فرصتی جذاب برای سرمایه گذاری در مسیر رشد بیت کوین ارائه می دهد.

مثل همیشه، ترکیب این شاخص با سایر ابزارها و تحلیل بنیادی بسیار مهم است. برای کشف داده‌های زنده بیشتر و به‌روز ماندن در مورد قیمت بیت‌کوین، به مجله Bitcoin Pro مراجعه کنید.

سلب مسئولیت: این مقاله فقط برای اهداف اطلاعاتی است و نباید به عنوان توصیه مالی در نظر گرفته شود. همیشه قبل از هر تصمیمی برای سرمایه گذاری تحقیق کنید.

لینک منبع : هوشمند نیوز

آموزش مجازی مدیریت عالی حرفه ای کسب و کار Post DBA + مدرک معتبر قابل ترجمه رسمی با مهر دادگستری و وزارت امور خارجه	آموزش مجازی مدیریت عالی و حرفه ای کسب و کار DBA + مدرک معتبر قابل ترجمه رسمی با مهر دادگستری و وزارت امور خارجه	آموزش مجازی مدیریت کسب و کار MBA + مدرک معتبر قابل ترجمه رسمی با مهر دادگستری و وزارت امور خارجه
مدیریت حرفه ای کافی شاپ	حقوقدان خبره	سرآشپز حرفه ای
آموزش مجازی تعمیرات موبایل	آموزش مجازی ICDL مهارت های رایانه کار درجه یک و دو	آموزش مجازی کارشناس معاملات املاک_ مشاور املاک