S&P 500 با افزایش نرخ سود پیش از تصمیم کلیدی فدرال رزرو، زیان را افزایش می دهد. حالا چی؟

نکات کلیدی بازار سهام:

• S&P 500 و Nasdaq 100 برای دومین روز متوالی در بحبوحه افزایش نرخ های خزانه داری آمریکا افت کردند.
• بازدهی بر اساس داده های اقتصادی بهتر از حد انتظار ایالات متحده بالاتر می رود
• اکنون همه نگاه ها به تصمیم سیاست FOMC بعدازظهر چهارشنبه است

بیشترین خوانده شده: دیده بان بانک مرکزی – سخنرانی های فدرال رزرو، به روز رسانی انتظارات نرخ بهره; پیش نمایش نشست نوامبر فدرال رزرو

سهام ایالات متحده سودهای صبحگاهی را از بین بردند و با کاهش نسبتاً پایینی در روز سه شنبه بسته شدند، که با افزایش نرخ های خزانه داری ایالات متحده تحت تاثیر افزایش نرخ های خزانه داری ایالات متحده قرار گرفت و بازدهی 2 ساله به دنبال داده های اقتصادی قوی تر از حد انتظار ایالات متحده به سمت بالاترین سطح چرخه خود حرکت کرد.

اول، نظرسنجی JOLTS نشان داد که فرصت‌های شغلی در ماه سپتامبر افزایش یافت و به 10.72 میلیون نفر رسید، که بسیار بالاتر از برآوردها برای مجموع 9.85 میلیون نفر بود. این رشد قوی نشان می‌دهد که برای هر کارگر موجود، 1.9 شغل خالی وجود دارد، که نشانه‌ای از این است که علیرغم بهترین تلاش‌های فدرال رزرو برای تضعیف شتاب استخدام، بازار کار بسیار فشرده است. دوم، فعالیت‌های تولیدی کمتر از حد انتظار در اکتبر کاهش یافت و در مقایسه با پیش‌بینی 50.00 به 50.2 رسید که نشان‌دهنده انعطاف‌پذیری در بخش تولید کالا است.

زمانی که همه چیز گفته شد و انجام شد، S&P با 0.41 درصد کاهش به 3856 رسید، در حالی که ارتباطات از راه دور و اختیارات مصرف کننده پیشتاز کاهش قیمت بودند. در همین حال، نزدک 100 با افت 1.02 درصدی به 11289 واحد رسید که به دلیل فروش سهام در آمازون (AMZN) و آلفابت (GOOG) تضعیف شد.

از منظری وسیع‌تر، داده‌های کلان سازنده‌ای که صبح امروز منتشر شد نشان می‌دهد که تقاضا برای مهار فشارهای تورمی هنوز به میزان قابل توجهی کاهش نیافته است، و این نشان می‌دهد که فدرال رزرو ممکن است این حاشیه را داشته باشد که کمی بیشتر ترمز کند و برای مدتی طولانی‌تر ثبات قیمت را بازگرداند. .

معامله گران فرصتی برای ارزیابی چشم انداز پیاده روی FOMC در روز چهارشنبه زمانی که این موسسه تصمیم ماه نوامبر خود را اعلام می کند، خواهند داشت. دیده می شود که سیاست گذاران هزینه های استقراض را با 75 امتیاز پایه به 3.75-4.0 درصد افزایش می دهند، که محدودترین محدوده از اوایل سال 2008 است. این حرکت کاملاً تخفیف داده شده است، بنابراین تمرکز بر روی راهنمایی خواهد بود، با در نظر گرفتن اینکه این جلسه شامل پیش بینی های کلان اقتصادی نمی شود.

با قضاوت بر اساس اظهارنظرهای اخیر، این امکان وجود دارد که بانک بتواند پیام خود را به خوبی تنظیم کند و بازار را برای حرکت به سمت روند کندتر انقباض آماده کند. با این حال، این سناریو نباید با یک محور اشتباه گرفته شود، زیرا یک چرخه کم‌تر از جلو در حال حاضر می‌تواند به افزایش‌های گسترده‌تر در سال 2023 تبدیل شود.

در هر صورت، رویکرد محتاطانه‌تر و وابسته به داده‌ها، که امکان ارزیابی اثرات انباشته شدن انقباض بر اقتصاد را فراهم می‌کند، ممکن است توسط وال استریت به عنوان نشانه‌ای از پشت سر گذاشتن اوج جنگ‌طلبی فدرال رزرو مورد استقبال قرار گیرد. این می تواند دارایی های ریسک را کمی بالاتر ببرد. از سوی دیگر، اگر فدرال رزرو لحن تهاجمی خود را حفظ کند و نتواند موضع خود را نرم کند، همه شرط‌ها لغو می‌شوند. این سناریو می‌تواند باعث سقوط بعدی سهام شود.

نمودار روزانه S&P 500

نمودار S&P 500 با استفاده از TradingView تهیه شد

ابزارهای آموزشی برای تاجران

• تازه شروع کردی؟ دانلود راهنمای مبتدیان برای معامله گران FX
• آیا می خواهید درباره شخصیت تجاری خود بیشتر بدانید؟ در مسابقه DailyFX شرکت کنید و بدانید
• داده های موقعیت یابی مشتری IG اطلاعات ارزشمندی را در مورد احساسات بازار ارائه می دهد. راهنمای رایگان خود را در مورد نحوه استفاده از این اندیکاتور معاملاتی قدرتمند از اینجا دریافت کنید.

— نوشته شده توسط دیگو کولمن، استراتژیست بازار برای DailyFX