تاب آوری در میان آشفتگی در بخش بانکی

S&P 500، SPX، NASDAQ 100، NDX – OUTLOOK:

• روند صعودی شاخص S&P 500 با وجود آشفتگی در بخش بانکی دست نخورده باقی می ماند..
• در مقایسه، Nasdaq 100 قوی تر به نظر می رسد زیرا با بالاترین قیمت های 2023 معاشقه می کند..
• آینده این دو شاخص چیست؟

شاخص S&P 500 و Nasdaq 100 با وجود آشفتگی در بخش بانکداری انعطاف پذیر بوده اند. با این حال، شاخص ها به یک کاتالیزور قوی نیاز دارند تا از محدوده های اخیراً ایجاد شده بالاتر بروند.

با وجود آشفتگی در بخش بانکی، شاخص‌های معیار ایالات متحده هیچ حمایت کلیدی را شکسته‌اند. First Citizens BancShares تصاحب بخشی از بانک سیلیکون ولی، اقدام UBS برای تصاحب Credit Suisse، و تمایل تنظیم‌کننده‌ها برای ارائه تسهیلات نقدینگی/backstop به سرمایه‌گذاران آرامش داده است که بدترین شوک بانکی از زمان بحران بزرگ مالی مهار خواهد شد.

علاوه بر این، هیچ خبر جدید «بد» در روزهای اخیر در مورد سرایت به سایر بخش‌های مالی منطقه‌ای/جهانی به عنوان خبر «خوب» تلقی نمی‌شود. با این حال، سخت‌تر شدن کلی در شرایط اعتباری (از جمله افزایش نرخ‌های فدرال رزرو) احتمال رکود در ایالات متحده را افزایش می‌دهد، در حالی که چشم‌انداز مقررات سخت‌تر برای بانک‌ها به این معنی است که این بخش می‌تواند در کوتاه‌مدت با باد مخالف ادامه دهد.

نمودار روزانه نزدک 100

نمودار ایجاد شده توسط مانیش جرادی با استفاده از TradingView

در نمودارهای فنی، S&P 500 و Nasdaq 100 در فازهای صعودی مربوطه خود باقی می مانند که در فوریه برجسته شده است. نکته مهم این است که شاخص ها در هفته های اخیر هیچ حمایت کلیدی را شکسته اند. کاتالیزورهای بالقوه در کوتاه‌مدت شامل داده‌های شاخص قیمت اصلی PCE ایالات متحده برای ماه فوریه، داده‌های بانکی H.8 فدرال رزرو، داده‌های بانکی H.8 فدرال رزرو (برای جزئیات بیشتر رجوع کنید به «EUR/USD برای شکست بالاتر از 1.10 قبل از داده‌های H.8 آماده به نظر نمی‌رسد. “، منتشر شده در 28 مارس) قرار است روز جمعه، و فصل درآمد سه ماهه ایالات متحده که تا چند هفته دیگر آغاز می شود.

نمودار روزانه S&P 500

نمودار ایجاد شده توسط مانیش جرادی با استفاده از TradingView

S&P 500: روند صعودی دست نخورده باقی می ماند

شاخص S&P 500 در پایین ترین سطح دسامبر یعنی 3765، بالاتر از یک بالشتک کاملاً قوی نگه داشته است، که مجدداً از اکتبر 2022 دنباله بالاتر از بالا-بالاتر-پایین را تأیید می کند. همانطور که در به روز رسانی قبلی مشخص شد، تنها شکست زیر 3765 تأیید می کند که روند صعودی نوپای کوتاه شده بود.

نمودار هفتگی S&P 500

نمودار ایجاد شده توسط مانیش جرادی با استفاده از TradingView

به طور نسبی، شاخص S&P 500 در مقایسه با شاخص Nasdaq 100 ضعیف تر به نظر می رسد. سقوط اولی به زیر میانگین متحرک 89 روزه و ابر ایچیموکو در نمودار روزانه نشان می دهد که نوار S&P 500 برای حفظ روند صعودی در حال افزایش است. این شاخص به یک کاتالیزور قوی برای رفع موانع فنی فوری نیاز دارد. در جهت صعودی، شاخص برای از سرگیری روند صعودی باید بالاترین رقم فوریه 4195 را کاهش دهد.

نمودار هفتگی NASDAQ 100

نمودار ایجاد شده توسط مانیش جرادی با استفاده از TradingView

نزدک 100: با مقاومت معاشقه می کند

شاخص نزدک 100 از ناحیه حمایت همگرا نسبتاً قوی بازگشته است: میانگین متحرک 89 روزه، 200 روزه و لبه پایین ابر ایچیموکو در نمودار روزانه. در این روند، شاخص به پایین ترین سطح (نسبت به پایین ترین حد خود در پایان سال 2022) رسیده است. با این حال، برای تایید روند صعودی، شاخص باید بالاتر از حداکثر فوریه 12880 باشد. چنین شکستی می تواند مسیر را برای آزمایش مجدد اوج اوت 13720 باز کند.

— نوشته شده توسط مانیش جرادی، استراتژیست DailyFX.com

— با جرادی در توییتر تماس بگیرید و دنبال کنید: @JaradiManish