چشم انداز نرخ GBP/JPY، GBP/USD، EUR/GBP

چشم انداز پوند انگلیس:

• اقتصاد بریتانیا به لطف شیوع نوع Omicron با افزایش آلودگی های COVID-19 دست و پنجه نرم می کند، اما بازارها شروع به نگاه کردن به موج اخیر کرده اند.
• جدول ممکن است – هم از نظر بنیادی و هم از نظر فنی – برای سود بیشتر توسط پوند تا پایان سال 2021 و تا ژانویه 2022 تنظیم شود.
• تغییرات اخیر در rتاجر خرده فروشی تثبیت موقعیت سوگیری های صعودی را برای تلاقی های اصلی GBP پیشنهاد می کند.

نگرانی های Omicron در کنار قدم زدن

اقتصاد بریتانیا به لطف شیوع نوع Omicron با افزایش آلودگی های COVID-19 دست و پنجه نرم می کند، اما بازارها شروع به نگاه کردن به موج اخیر کرده اند. داده‌ها نشان می‌دهند که موارد خفیف هستند، به این معنی که نه یک پیامد سلامتی منفی مادی و نه اقتصادی وجود نخواهد داشت.

به این ترتیب، معامله گران کاملاً بر روی داده های اقتصادی بریتانیا متمرکز شده اند، که برای همه مقاصد و اهداف در چند هفته گذشته قوی بوده است. شاخص غافلگیری اقتصادی سیتی بریتانیا پس از شروع ماه در +55.2 در حال حاضر در +53.4 است. قرائت نهایی از تولید ناخالص داخلی بریتانیا در سه ماهه سوم سال 21 بالاتر از انتظارات بود و 6.8% سالانه در سال بود، و با توجه به اینکه نرخ تورم بریتانیا همچنان بالاتر است، به نظر می رسد بانک انگلستان آماده افزایش نرخ ها در اولین ملاقات در سال 2022 است: 91 درصد احتمال افزایش نرخ 25 بیتی بر ثانیه است.

اثر تجمعی این عوامل برای پوند انگلیس یک مثبت خالص بوده است. چندین GBP-cross به سرعت در حال افزایش هستند. پوند انگلیس دومین ارز اصلی با بهترین عملکرد در هفته گذشته است. جدول ممکن است – هم از نظر بنیادی و هم از نظر فنی – برای سود بیشتر توسط پوند تا پایان سال 2021 و تا ژانویه 2022 تنظیم شود.

تجزیه و تحلیل فنی نرخ پوند/دلار آمریکا: نمودار روزانه (مارس 2020 تا دسامبر 2021) (نمودار 1)

نرخ‌های GBP/USD ممکن است کمترین تنظیمات فنی را در بین سه GBP-cross ذکر شده در این گزارش داشته باشند. بدون شک به دلیل قدرت مستمر دلار آمریکا در برابر یورو و ین ژاپن است.

با این وجود، این جفت در روزهای اخیر پیشرفت قابل توجهی داشته است و به پایین‌ترین سطح سپتامبر در 1.3412 صعود کرده است در حالی که تلاش می‌کند تا اولین دو بسته متوالی خود را بالاتر از 21-EMA روزانه (میانگین متحرک یک ماهه) برای اولین بار از اکتبر ثبت کند. 27 و 28.

رالی اخیر پایه خود را در 38.2% فیبوناچی اصلاحی محدوده پایین / 2021 2020 پیدا کرد. پیشروی های بیشتر به سمت اصلاحی فیبوناچی 23.6% در 1.3580 ممکن است در کوتاه مدت رخ دهد، و این سطح نیز با مقاومت در قالب خط روند نزولی از اوج های نوسان ژوئن و سپتامبر همزمان است.

شاخص احساسات مشتری IG: پیش‌بینی نرخ پوند/دلار آمریکا (23 دسامبر 2021) (نمودار 2)

GBP/USD: داده‌های معامله‌گران خرده‌فروشی نشان می‌دهد 60.04 درصد معامله‌گران دارای لانگ خالص هستند و نسبت معامله‌گران لانگ به کوتاه 1.50 به 1 است. در حالی که تعداد معامله گران نت-شورت نسبت به روز گذشته 12.77 درصد و نسبت به هفته گذشته 23.77 درصد افزایش یافته است.

ما معمولاً دیدگاهی مخالف نسبت به احساسات جمعیت داریم، و این واقعیت که معامله‌گران خالص هستند نشان می‌دهد که قیمت‌های پوند/دلار آمریکا ممکن است به کاهش خود ادامه دهند.

با این حال معامله گران نسبت به دیروز و در مقایسه با هفته گذشته سود خالص کمتری دارند. تغییرات اخیر در احساسات هشدار می دهد که روند فعلی قیمت پوند/دلار آمریکا ممکن است به زودی بالاتر رود، علیرغم این واقعیت که معامله گران به مدت خالص باقی می مانند.

تجزیه و تحلیل فنی نرخ پوند/ین یونایتد: نمودار روزانه (مارس 2020 تا دسامبر 2021) (نمودار 3)

نرخ‌های GBP/JPY در آستانه رفع چندین مانع فنی هستند که نشان می‌دهد یک موضع صعودی‌تر برای چند هفته آینده مناسب است.

به صورت کوتاه مدت، این جفت روند نزولی را از اوج های نوسان اکتبر 2021 و نوامبر 2021 شکسته است. بر مبنای بلندمدت، نرخ‌های GBP/JPY بیش از خط روند نزولی نسبت به ژوئیه 2007 (بالاترین رکورد تاریخ) و اوج سال 2015 یک بار دیگر معامله شده است، در حالی که به همین ترتیب از مارس 2020، اکتبر 2020 به بالای خط روند صعودی صعود کرده است. نوسانات پایین سپتامبر 2021.

بنابراین، اقدام قیمت در نوامبر و اوایل دسامبر ممکن است یک شکست نزولی کاذب در نظر گرفته شود. ما ممکن است در مراحل اولیه یک رالی قابل توجه تر باشیم که طی چند هفته آینده رخ می دهد و در نهایت بازگشت به بالاترین سطح سال 2021 در 158.22 را هدف قرار می دهد.

شاخص احساسات مشتری IG: پیش‌بینی نرخ پوند/ین (23 دسامبر 2021) (نمودار 4)

GBP/JPY: داده‌های معامله‌گران خرده‌فروشی نشان می‌دهد 39.83 درصد معامله‌گران لانگ خالص هستند و نسبت معامله‌گران کوتاه به لانگ 1.51 به 1 است. در حالی که تعداد معامله گران نت-شورت نسبت به روز گذشته 14.13 درصد و نسبت به هفته گذشته 51.62 درصد افزایش یافته است.

ما معمولاً دیدگاه مخالفی نسبت به احساسات جمعیت داریم، و این واقعیت که معامله‌گران کوتاه‌مدت هستند نشان می‌دهد که قیمت‌های پوند / ین ممکن است به افزایش خود ادامه دهند.

معامله گران نسبت به دیروز و هفته گذشته کوتاه تر هستند و ترکیب احساسات فعلی و تغییرات اخیر به ما یک سوگیری معاملاتی مخالف صعودی GBP/JPY قوی تر می دهد.

تجزیه و تحلیل فنی نرخ EUR/GBP: نمودار روزانه (دسامبر 2020 تا دسامبر 2021) (نمودار 5)

اوایل این هفته مشخص شد که ما هستیم به دنبال فروش رالی به نرخ یورو/GBP. از آن زمان، این جفت به پایین ترین سطح ماهانه سقوط کرده است و حرکت نزولی شروع به شتاب گرفتن کرده است. نرخ های EUR/GBP کمتر از پاکت روزانه 5-، 8-، 13- و 21-EMA است که تقریباً به ترتیب نزولی کامل است (EMA روزانه 13 همچنان بالاتر از 21-EMA روزانه است). Daily MACD شروع به کاهش از طریق خط سیگنال خود کرده است، در حالی که روزانه Slow Stochastics در آستانه ورود به قلمرو فروش بیش از حد است. به نظر می رسد آزمایش مجدد پایین ترین سطح سالانه در 0.8380 قریب الوقوع باشد.

شاخص احساسات مشتری IG: پیش‌بینی نرخ EUR/GBP (23 دسامبر 2021) (نمودار 6)

EUR/GBP: داده های معامله گران خرده فروشی نشان می دهد که 73.68 درصد معامله گران دارای لانگ خالص هستند و نسبت معامله گران لانگ به فروش کوتاه 2.80 به 1 است. تعداد معامله گران در معاملات خالص 25.11 درصد بیشتر از دیروز و 54.33 درصد بیشتر از هفته گذشته است. در حالی که تعداد معامله گران نت-شورت نسبت به دیروز 33.12 درصد و نسبت به هفته گذشته 43.55 درصد کاهش یافته است.

ما معمولاً دیدگاهی مخالف نسبت به احساسات جمعیت داریم، و این واقعیت که معامله‌گران خالص هستند نشان می‌دهد که قیمت‌های EUR/GBP ممکن است به کاهش خود ادامه دهند.

معامله گران نسبت به دیروز و هفته گذشته نسبت به دیروز و هفته گذشته سود خالص بیشتری دارند، و ترکیب احساسات فعلی و تغییرات اخیر به ما یک سوگیری معاملاتی متضاد نزولی EUR/GBP قوی تر می دهد.

— نوشته شده توسط کریستوفر وکیو، CFA، استراتژیست ارشد