پیش بینی S&P 500، Nasdaq 100، Dow Jones برای هفته آینده: Bear Bounce

پیش بینی های فنی S&P 500، Nasdaq 100، Dow Jones Technical Forecasts: Bearish

S&P 500 هفته را بسیار بهتر از آغاز به پایان رساند، به خصوص با توجه به رالی قوی که در آخرین ساعت معاملات روز جمعه ایجاد شد. همانطور که من داشتم دو هفته نگاه کرد پیش از این، پس‌زمینه برای سهام تحمیل‌کننده‌تر می‌شد. و با اتخاذ تصمیم فدرال رزرو برای نرخ بهره، فدرال رزرو وارد یک دوره خاموشی شد که به معنای عدم صحبت فدرال رزرو برای نجات روز بود. آن هفته همچنین OPEX بود که از سال گذشته یک عامل نزولی برای سهام بود و تا حد زیادی با انجام اقدامات قیمتی این وضعیت باقی ماند.

هفته قبل شاهد پنج روز متوالی ضررهای تهاجمی در S&P 500 بودیم که تا روز دوشنبه ادامه داشت. اما حمایت در نهایت حول و حوش پایین ترین سطح شش ماهه خود را نشان داد و تا پایان هفته با کاهش روبرو شد. به طور معمول، یک ضربه حمایتی با این ماهیت پس از یک فروش تهاجمی، به شیوه ای بسیار صعودی در سهام رفتار می شود، به ویژه با پس زمینه پول آسان ارائه شده توسط فدرال رزرو. اما، جزر و مد در حال تغییر است و همانطور که شنیدیم تصمیم نرخ FOMC در این هفته، بانک در حال آماده شدن برای نرخ های بالاتر و سیاست های سخت تر در اواخر سال است. این به فروشندگان نسبتاً فعال در مورد مقاومت کمک کرد میانگین متحرک 200 روزه برای کمک به حفظ رکوردهای این هفته، برای یک پاس گل به زمین آمد.

هفته آینده با موارد کلان مهمی که قرار است هر روز در تقویم اقتصادی منتشر شود، بسیار شلوغ است. این در بالای تقویم درآمدی بسیار شلوغی است که گوگل و جنرال موتورز در روز دوشنبه، فیس بوک در روز سه شنبه، آمازون در روز چهارشنبه و فورد در روز پنجشنبه در میان انبوهی از موارد دیگر گزارش می دهند. بنابراین، این یک بازار بدون انگیزه نیست و هفته آینده انگیزه زیادی در راه است.

اما، شاید مهمترین عامل قبلاً صحبت شده است و آن فدرال رزرو است. با توجه به شرایط، به نظر می رسد که فدرال رزرو مانند گذشته نیست و بیشتر به دلیل تورم است. اکنون سوال بزرگ این است که چه زمانی ممکن است این وضعیت بازگردد – در چه مقطعی فدرال رزرو بر اساس ضعف بازار سهام نسبت به انتظارات سیاستی نرم‌تر عمل خواهد کرد. به نظر می رسد که این نقطه بسیار دور است و این می تواند سمت نزولی سهام را به عنوان یک موضوع جذاب حفظ کند. سوال بزرگ‌تر در حال حاضر صرفاً زمان‌بندی است و چرخش‌های مهم بازار اغلب خطی نیستند، بنابراین ممکن است قبل از اینکه خرس‌ها آماده سقوط به پایین‌ترین سطح شوند، شاهد جهش دیگری باشیم. اما با توجه به شروع روندهای نزولی همراه با پس زمینه، پیش بینی هر سه شاخص اصلی سهام ایالات متحده برای هفته آینده نزولی خواهد بود.

S&P 500

S&P 500 در آخرین ساعت معاملات روز جمعه یک رالی قوی را تجربه کرد و این روند قیمت هفته گذشته را در هاله ای از ابهام قرار داد، زیرا بیشتر این دوره معاملاتی رفت و برگشتی بود. البته، این پس از جهش قیمت از پایین ترین سطح شش ماهه در 4224 در صبح دوشنبه توسعه یافت. با توجه به اینکه فروشندگان در طول شکستن روند صعودی چقدر تهاجمی وارد بازار شده بودند خط روند در هفته قبل، منطقی به نظر می رسید که کمی بازگشت میانگین به عنوان ترکیبی از پوشش کوتاه و معامله گرانی که تلاش می کنند فشار فروش جهش حمایتی را از طرف شرکت های تازه وارد انجام دهند، منطقی بود.

نمودار قیمت هفتگی S&P 500

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; S&P 500 در Tradingview

S&P 500 Daily

نمودار روزانه حاوی اطلاعات بیشتری است که ممکن است پتانسیل جهش را برجسته کند. با توجه به روند بزرگ‌تر و این واقعیت که فکر نمی‌کنم با توجه به پس‌زمینه بنیادی کنونی، حتی با وجود رویدادهای پرخطر در تقویم هفته آینده، یک افزایش معنی‌دار برای مدت طولانی ادامه پیدا کند، من پیش‌بینی را نزولی نگه می‌دارم. RSI روزانه از شرایط فروش بیش از حد خارج می‌شود و در حالی که این می‌تواند یک شاخص زمان‌بندی وحشتناک باشد، اما مشکل فروش بازاری که قبلاً بیش از حد فروش رفته است را برجسته می‌کند که می‌تواند عاملی مؤثر در عقب‌نشینی فروشندگان در حال حاضر باشد.

برای مقاومت، توجه قابل توجهی در اطراف نقطه 4400 وجود دارد، اما من در 4500 جالب تر هستم، که سطحی بود که عقب نشینی را در اوایل دسامبر، درست پس از اینکه نوع Omicron شروع به ایجاد موج در بازارهای جهانی کرد، نگه داشت. و نقطه عمیق تری از پتانسیل مقاومت در منطقه حمایت قبلی 4590-4600 وجود دارد.

نمودار قیمت روزانه S&P 500

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; S&P 500 در Tradingview

نزدک 100

همانطور که دو هفته پیش نگاه کردم، نزدک 100 تصویر نزولی تری را نشان می دهد و این مشاهدات همچنان در نزدیکی افتتاحیه فوریه باقی می ماند. پس از فروش تهاجمی روز دوشنبه، قیمت‌ها در نزدک 100 تا مرز 50 درصد حرکت عمده سپتامبر 2020 تا نوامبر 2021 کاهش یافت. این سطح در سال 13712 ترسیم می شود و تا کنون به جلوگیری از افت شاخص کمک کرده است.

اما، نزدک 100 یک روز معاملاتی تا پایان نزولی ترین ماه خود از اکتبر 2008 فاصله دارد. البته این زمانی است که سقوط مالی در حال انجام است، بنابراین این واقعیت که شاخص فناوری سنگین قبلاً چنین وضعیتی را ایجاد کرده است. حرکت برای شروع سال 2022 قابل توجه است. اما این بدان معنا نیست که هنوز تمام شده است.

مانند S&P 500 بالا، اقدام قیمت یک حرکت عظیم را در مدت زمان کوتاهی انجام دهید و این منجر به دوز عدم تصمیم گیری می شود. نوار هفتگی شاخص به عنوان بسته شد دوجی، ماهیت کلی بلاتکلیفی بازار پس از فروش اولیه سال را برجسته می کند. اما محرک اصلی در اینجا بسیار واقعی است و تا زمانی که فدرال رزرو تسلیم نشود، اگر اصلاً این کار را انجام دهد، شاخص در برابر موج عمیق تر و تهاجمی تر فروش آسیب پذیر می ماند. من پیش بینی را در اینجا نیز کاهش می دهم.

مقاومت بعدی در نزدک 100 را می توان در 14602، 14816 و سپس 15k جستجو کرد. سطح روانی. پشتیبانی در 14059، 13900 و سپس 13712 باقی می ماند.

نمودار قیمت هفتگی نزدک 100

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; نزدک 100 در Tradingview

داو جونز

داو یکی از شاخص‌های اصلی سهام ایالات متحده است که در این هفته به پایین‌ترین حد خود در شش ماه گذشته نرسید. پایین ترین سطح سه ماهه خود را ثبت کرد اما در مقایسه با دو شاخصی که در بالا به آنها نگاه شد تا حدودی مثبت است. نمودار روزانه در اینجا منظره ای قابل مشاهده است زیرا فتیله های بسیار طولانی روی هر یک از شمع های روزانه این هفته وجود داشته است، که باز هم نشان دهنده عدم تصمیم گیری شدید پس از شروع حرکت نزولی برای شروع تجارت در سال 2022 است.

با توجه به توقف پس از فروش، من این بلاتکلیفی را به سمت قدرت کوتاه‌مدت پیش‌فرض می‌کنم، اما با توجه به مقاومت برای صعودهای پایین‌تر احتمالی در مقابل ادامه نزولی. این می تواند بر پتانسیل مقاومت در حدود سطح 35k تمرکز کند.

در حالی که داو ممکن است برای سناریوهای شکست کمی هیجان انگیزتر از نزدک 100 یا اس اند پی 500 باشد، با توجه به تست پشتیبانی این هفته همراه با مشکل کلی بزرگتر در جنبه بنیادی، پیش بینی در اینجا نیز کاهش می یابد. .

برای کسانی که به دنبال بازگشت میانگین هستند، با توجه به پس‌زمینه کمتر دراماتیکی که در Dow ​​v/s S&P و Nasdaq نشان داده شده است، ممکن است پتانسیل بیشتری برای آن در اینجا وجود داشته باشد. راهنمای زیر در مورد استراتژی های معاملات محدوده صحبت می کند.

نمودار قیمت روزانه داو جونز

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; داو جونز در Tradingview

— نوشته شده توسط جیمز استنلی، استراتژیست ارشد برای DailyFX.com

تماس بگیرید و دنبال کنید جیمز در توییتر: @JStanleyFX