پیش بینی قیمت Dow، S&P 500، Nasdaq: Bears Brewing، Bullard Ahead

Dow, S&P 500, Nasdaq Talking Points:

• S&P 500 و Nasdaq 100 همچنان با پتانسیل نزولی باقی می مانند. داو در حال برگشت متوسط ​​بوده است، اما در یک مبنای کوتاه‌مدت، یک مورد نزولی قابل توجیه‌تر نیز وجود دارد.
• فروش عمده به ندرت در یک خط مستقیم اتفاق می افتد، و شکست گاوها در بازیابی بیشتر از فروش ژانویه، حمایت را آسیب پذیر کرده است.
• از زمانی که روایت افراطی شاهین در اطراف FOMC تسخیر شد، تغییر احساسات آشکاری به وجود آمد، به ویژه با تاکید رئیس‌جمهور و وزیر خزانه‌داری برای اعمال سیاست‌های سخت‌گیرانه‌تر برای حاکمیت بر تورم.
• تجزیه و تحلیل موجود در مقاله متکی است اقدام قیمت و تشکیلات نمودار. برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد عملکرد قیمت یا الگوهای نمودار، ما را بررسی کنید آموزش DailyFX بخش.

حتی زمانی که معامله‌گران در برابر تهدید دوگانه جنگ و سیاست‌های پولی سخت‌تر FOMC دستکاری می‌کنند، سهام ایالات متحده همچنان درجه بالایی از انعطاف‌پذیری را نشان می‌دهد. انتشار دیروز از صورتجلسه FOMC کمی تسکین ایجاد کرد، زیرا نشان داد که بانکی آنطور که بسیاری انتظار داشتند نگران نیست، با توجه به اینکه بازارهای نرخ در حال حاضر 7 تا 8 افزایش نرخ را خارج از فدرال رزرو امسال قیمت گذاری کرده اند. همه شاخص‌های نزدک، اس اند پی 500 و داوجونز پس از سقوط (کوتاه‌مدت) در روز دوشنبه این هفته، یک سری پایین‌ترین قیمت‌ها را حفظ کرده‌اند.

با نگاهی به آینده، ما تعدادی درایور داریم تقویم اقتصادی با اظهار نظر جیمز بولارد در ساعت 11 صبح به وقت شرقی. بولارد هفته گذشته بازارها را با برخی اظهارنظرهای به شدت جنگ طلبانه ناراحت کرد و گفت که فدرال رزرو پشت این منحنی است و او از 100 واحد افزایش نرخ بهره قبل از ژوئیه حمایت می کند. این بسیار دور از انتظارات فعلی بود، و بولارد بعداً توضیح داد که با توجه به تداوم نادیده گرفتن تورم در سال گذشته به عنوان “گذرا”، احساس می کند که اعتبار فدرال رزرو در خط است. لورتا مستر در ساعت 5 عصر به وقت شرقی صحبت می کند و در اظهارات هفته گذشته خود، او همچنین مسیر تهاجمی تری را برای فدرال رزرو نشان داد، البته نه به اندازه اظهارات بولارد.

و صحبت های بیشتری در تقویم فردا با ایوانز در ساعت 10:15 صبح به وقت شرقی و والر سی دقیقه بعد در تقویم وجود دارد.

موضع سهام

من نسبت به سهام ایالات متحده، تصویر بزرگ، نزولی باقی می‌مانم. محرک اصلی تغییر احساسات واضحی است که از زمانی که فدرال رزرو یک شیب قوی تر از سوی فدرال رزرو نشان داده است، با تغییر واضحی در اقدام قیمت نمایش در ژانویه من فکر می‌کنم که سهام می‌توانند با رژیم افزایش نرخ‌های آهسته و روشمند، مشابه موضع فدرال رزرو در سال‌های 2015 و 2016، عملکرد خوبی داشته باشند و فکر می‌کنم این انتظار عمومی پس از تصمیم دسامبر FOMC برای نرخ‌ها بود: اما ایده همه چیز خاموش کردن ناگهانی سوئیچ چراغ تغییر بسیار قوی تری را به همراه دارد و این چیزی است که می تواند باعث افزایش قیمت مجدد در بازارهای آمریکایی و متعاقباً جهانی شود.

این واقعیت که رئیس‌جمهور ایالات متحده و وزیر خزانه‌داری هر دو از FOMC ترغیب می‌کنند تا انقباض را به سرعت بالاتر تغییر دهد، چرخش عجیب دیگری از رویدادها است که می‌تواند مضامین کاهش ریسک را در سراسر بازارها بیشتر کند.

اما، طبق معمول، زمان‌بندی اهمیت دارد، و به ندرت مراحل یا روندهای جدید به صورت خطی نشان داده می‌شوند، اغلب مجموعه‌ای از پایین‌ترین و پایین‌ترین ارتفاع‌ها شروع به باز کردن دری برای حرکت نزولی بزرگ‌تر می‌کنند.

S&P 500

در S&P 500، اصلاح فیبوناچی که توسط عقب نشینی ژانویه ایجاد شده است، به هدایت اقدامات کوتاه مدت قیمت ادامه می دهد. اصلاح 61.8 درصدی آن حرکت اصلی دو بار تکرار مقاومت را در اوایل فوریه به ثبت رساند. اما واکنش مربوطه باعث شد که خریداران در 23.6% اصلاحی ظاهر شوند و برای این هفته، نشانگر 38.2% چندین بار به عنوان پشتیبانی در جریان بوده است.

حمایت بعدی در نمودار من 4420 است که از اوج جلسه دوشنبه گرفته شده است. این هنوز به عنوان پشتیبانی آزمایش نشده است، بنابراین من انتظار دارم حداقل یک جهش متوسط ​​از اولین ظاهر آن به عنوان پشتیبانی داشته باشد.

با این حال، این جهش متناظر از آن پشتیبانی، ممکن است یک تله گاوی ایجاد کند، بنابراین من نمی‌خواهم در قسمت بلند خیلی راحت باشم، در عوض، در صورت فروش عمیق‌تر، برای چاپ پایین‌تر به دنبال آن هستم. -خاموش

زیر 4420، 4400 و 4381 هر دو کلید هستند. سطح بزرگ پشتیبانی در این نقطه از 23.6% اصلاح آن است فیبوناچی راه اندازی، که پایین ترین سطح ماه فوریه را نیز نشان می دهد. شکست‌های زیر این سطح در را برای شکست قوی‌تر باز می‌کند و به سمت 4298 یا شاید حتی به عمق 4213 که در اواخر ژانویه چاپ شد، پیش می‌رود.

در سمت مقاومت سکه، امروز تا زمانی که سطح 4500 خارج شود، در کوتاه مدت نزولی باقی می‌مانم، که در آن نقطه درب برای حرکت تا 4528 باز است. خط در شن و ماسه در 4580، با نقطه دیگری از مقاومت در بالای 4590-4600.

نمودار قیمت دو ساعته S&P 500

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; S&P 500 در Tradingview

نزدک 100

اگر قرار باشد مضامین نزولی ارزش سهام را فرا بگیرد، من همچنان به این فکر می‌کنم که نزدک می‌تواند زمینه مناسب‌تری برای ضعف در سهام باشد، به‌ویژه اگر این محرک از انواع نرخ‌ها باشد.

مشابه S&P 500، به نظر می رسد که تغییرات رفتاری اخیر از زمانی که سناریوی افراطی شاهین در سال جاری به وجود آمده است، رخ داده است. و تقریباً یک ماه پیش پس از ثبت یک پایین‌ترین سطح شش ماهه، قیمت‌ها همچنان به سمت پایین‌تر حرکت کردند گوه متقارن الگو. این حتی می تواند ظاهر یک را به خود بگیرد پرچم خرس همانطور که یک گوه متقارن پس از یک حرکت نزولی قوی ایجاد شده است.

نمودار هشت ساعته زیر این را به خوبی نشان می دهد.

نمودار قیمت 8 ساعته نزدک 100

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; نزدک 100 در Tradingview

نزدک کوتاه مدت

مشابه موارد فوق در S&P، اقدامات اخیر قیمت به دلیل ایجاد گوه متقارن، معکوس کننده بوده است. در وسط این گوه، یک منطقه پشتیبانی بزرگ وجود دارد که اکنون یک ماه است که در حال بازی است، و این طرح بین 14,375-14,430 است. این منطقه دیروز نقطه حمایت دیگری را به خود اختصاص داد، اما به ویژه جهش متعاقب آن زیر نوسان-بالای قبلی باقی ماند که نشان دهنده پتانسیل نزولی است.

پشتیبانی بعدی در نمودار نمودار من در 14223 و سپس در 14059. شکست در این سطح همچنین قسمت پایینی گوه را می شکند و می تواند در را به روی فروش عمیق تر باز کند.

نمودار قیمت دو ساعته نزدک 100

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; نزدک 100 در Tradingview

داو: ثبات نسبی

نمودار بلندمدت داو نشان دهنده درجه بیشتری از ثبات در حال حاضر است. در حالی که در اواخر ژانویه یک فیلتر درد وجود داشت، این یک تست حمایتی صرف برای داو بود که در آن زمان قیمت ها به محدوده قبلی برگشتند.

با این حال، این کاوشگر پشتیبانی ممکن است پتانسیل نزولی را برجسته کند. اما به احتمال زیاد، این مضامین در حال حاضر در دو شاخص فوق S&P 500 و Nasdaq 100 جذاب تر خواهند بود.

Mean Reversion تقریباً هشت ماه است که نام بازی در Dow ​​بوده است. نمودار هفتگی زیر این محدوده را به خوبی نشان می دهد.

نمودار قیمت هفتگی داوجونز

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; داو جونز در Tradingview

در کوتاه‌مدت، مقداری پتانسیل روند وجود دارد، اما باز هم، این موضوع به اندازه هر یک از دو شاخص بالا واضح نیست. برای پشتیبانی، من 34379 و سپس 34205 را دنبال می کنم. شکست به زیر سطح دوم، تمایلات نزولی مشابهی را به همراه دارد. در جهت صعودی، نگه داشتن بالای 34,483 در را برای آزمایش دیگری از سطح 34,934 باز نگه می‌دارد، که نشانگر 50 درصدی آن فروش در ژانویه است.

نمودار قیمت چهار ساعته داوجونز

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; داو جونز در Tradingview

— نوشته شده توسط جیمز استنلی، استراتژیست ارشد برای DailyFX.com

تماس بگیرید و دنبال کنید جیمز در توییتر: @JStanleyFX