پیش بینی قیمت طلا: شکست طلا به پایین ترین سطح 4 ماهه

نکات طلایی:

قیمت طلا بیشتر از شش هفته گذشته را در یک محدوده سپری کرد. هفته آخر Q2 به خصوص متلاطم بود و روند کمی در محل داشت. ولی، همانطور که در روز سه شنبه نگاه کردم، ایجاد اولیه برخی از پتانسیل نزولی وجود داشت که توسط a مثلث نزولیشکل گیری شبیه

خوب، همانطور که بازارها انجام می دهند، روز اول سه ماهه سوم لحن بسیار متفاوتی نسبت به شش هفته قبل به همراه داشت، زیرا قیمت ها برای حمایت از سطح 1785 که در طول سه ماهه گذشته دنبال می کردم، سریع سقوط کردند. این قیمت در نوسان پایین ماه مه بود و با توجه به تست سریع صبح امروز زیر آن، اکنون شاهد پایین‌ترین قیمت طلا در چهار ماه اخیر هستیم.

در این مرحله از این حمایت جهشی ایجاد شده است، اما، با توجه به اوج عواملی که نگرانی‌های رکودی در پس‌زمینه وجود دارد، مضامین نزولی می‌توانند تا حدی جذابیت را در اینجا حفظ کنند.

نمودار قیمت چهار ساعته طلا

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; طلا در Tradingview

من در عنوان مقاله آخر اشاره کرده بودم، حرکت بزرگ در انتظار. بنابراین، آیا این قبلاً در ساعات کاری سه ماهه سوم بود؟

من معتقد نیستم که چنین باشد. دامنه بلندمدت قیمت طلا همچنان پابرجاست. «حرکت بزرگ‌تری» که من به آن اشاره می‌کردم، به دنبال شکست مداوم به سمت پایین‌ترین سطح دو ساله در سال 1673 بود. این سطح در سال 2021 کشش قوی‌ای بر قیمت‌ها داشت و به دو جهش حمایتی جداگانه کمک کرد. اما، نقض این سطح بیشتر نشان‌دهنده کاهش بیشتر روند صعودی است که در سال 2020 ایجاد شد، که توسط محرک‌های تهاجمی FOMC و نرخ‌های پایین تقویت شده است – که هر دو قبلاً شروع به از بین رفتن کرده‌اند.

برای پشتیبانی، من منطقه را از 1673 تا 1695 در بر می‌گیرم که 61.8٪ است. اصلاح فیبوناچی از حرکت همه گیری

نمودار قیمت هفتگی طلا

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; طلا در Tradingview

تصویر بزرگ طلایی

من نسبت به طلا برای Q3 نزولی باقی می‌مانم و دلیل آن هم اساسی و هم فنی است. همانطور که در بالا اشاره شد، حرکت عمده در سال 2020 به شدت توسط نرخ های پایین و تسهیلات فوق العاده فدرال رزرو تقویت شد. و با پایین ماندن تورم همراه با نرخ ها، درها برای افزایش بیشتر طلا باز شد.

و حتی با افزایش نرخ تورم در حالی که نرخ‌ها پایین می‌ماند، همچنان یک استدلال صعودی برای طلا وجود داشت. اگر فیات قدرت خرید خود را از دست بدهد و ما شاهد یک احساس کلی از ضعف دلار باشیم، خوب می تواند به حمایت از قیمت طلا کمک کند.

قاتل واقعی برای طلا پاسخ به تورم بالا است که نرخ های بالاتر است. اکنون هزینه فرصت بیشتری برای سرمایه ای که در یک دارایی بدون بازده محبوس شده است، وجود دارد، و این به توضیح اینکه چرا طلا و ارزهای دیجیتال اخیراً پشت سر گذاشته اند، کمک می کند.

به عنوان اثبات مفهوم، فقط باید عملکرد گلد را در نیمه اول دهه 80 مشاهده کرد. این آخرین محیط رکود تورمی در ایالات متحده بود و دلار آمریکا با افزایش نرخ ها در تلاش برای تعدیل تورم، فریاد می زد.

قیمت طلا در این بازه زمانی 65 درصد کاهش یافت و سرانجام به سطح حمایتی در حدود 280 دلار در هر اونس رسید که تا حد زیادی برای 20+ سال آینده حفظ شد.

نمودار قیمت ماهانه طلا

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; طلا در Tradingview

استراتژی طلا برای Q3

قیمت طلا به‌ویژه حول شکست‌های حمایتی اخیر جهش داشته است، که به خوبی با حرکت صبح امروز که شاهد کاهش سریع به پایین‌ترین سطح چهار ماهه بود و پس از آن یک رالی مستقیماً به مقاومت در حمایت قبلی بازگشت، به خوبی نشان داده شد.

بنابراین تعقیب با توجه به پویایی‌های اخیر خطرناک به نظر می‌رسد و این جذابیت گرفتن مقاومت پایین‌تر به بالا را برجسته می‌کند، در تلاش برای نواختن تاب‌هایی که ممکن است به بازگشت به ساپورت و احتمالاً حتی شکستن حمایت به پایین‌ترین سطح جدید تبدیل شوند.

و از نظر مقاومت، چند مکان ممکن برای جستجوی آن وجود دارد. منطقه پشتیبانی که من در روز سه شنبه به آن نگاه کرده بودم، قبلاً در تصویر بازگشته است و بالاتر از آن، نقطه دیگری در اطراف سطح 1820 است. فراتر از آن، ما سطح فیبوناچی را در 1832 داریم و یک وقفه بالاتر از آن باعث می شود که موضوع نزولی جذاب تر به نظر برسد، و ممکن است چیز دیگری در جریان باشد. اما، وضعیت را می توان در آن زمان برای بینش بیشتر ارزیابی کرد.

نمودار قیمت چهار ساعته طلا

نمودار تهیه شده توسط جیمز استنلی; طلا در Tradingview

— نوشته شده توسط جیمز استنلی، استراتژیست ارشد برای DailyFX.com

تماس بگیرید و دنبال کنید جیمز در توییتر: @JStanleyFX