بانک های سایه چین برای زنده ماندن از دارایی دور می شوند

اکنون، در پی سرکوب دولت بر انبوه بدهی شرکت‌های املاک و مستغلات، این تقاضای اعتبار سقوط کرده است – و همچنین بزرگترین جریان درآمدی برای بانک‌های سایه، که به عنوان شرکت‌های اعتماد نیز شناخته می‌شوند، سقوط کرده است.

صنعت بانکداری سایه چین – به ارزش حدود 3 تریلیون دلار، تقریباً به اندازه اقتصاد بریتانیا – در حال تلاش برای کسب و کار جدید از جمله سرمایه گذاری مستقیم در شرکت ها، دفاتر خانوادگی و مدیریت دارایی است.

همچنین در حال کاهش است، به طوری که کارمندانی که زمانی حقوق خوبی داشتند، پس از جستجوی قراردادهای جدید، به مشاغل دیگر می روند. وضعیت اسفناک این صنعت در تضاد شدید با شرکت های مالی اصلی خیابانی چین است که بحران هنوز به طور جدی بر آنها تأثیری نداشته است.

جیسون هائو که امسال کار خود را در یک شرکت اعتماد شانگهای پس از کاهش دستمزدش از 4 میلیون یوان (570,000 دلار) در سال به حدود 240,000 یوان ترک کرد، گفت: “همه داشتند یک لقمه برنج می‌خوردند و یک روز دیگر زنده می‌ماندند.” 34000 دلار).

او اکنون در یک شرکت مدیریت دارایی کار می کند.

داده‌های وب‌سایت ردیابی صنعت Yanglee.com نشان می‌دهد که در سال 2022 تا پایان سپتامبر 1483 محصول مربوط به املاک و مستغلات فروخته شده است که 69.7 درصد از 4891 محصول در مدت مشابه سال گذشته کاهش داشته است.

ارزش معاملات 2022 117.2 میلیارد یوان بود که 77.9 درصد از 531.3 میلیارد یوان کاهش داشت. محصولات املاک و مستغلات 8.7 درصد از کل محصولات اعتماد را در ماه سپتامبر به خود اختصاص دادند، در حالی که این رقم در ماه مشابه در دو سال گذشته حدود 30 درصد بود.

سه نفر از افراد آگاه به این موضوع گفتند که اداره حسابرسی ملی و تنظیم کننده بانکی چین هر دو حساب‌ها و معاملات شرکت‌های اعتماد را برای ریسک در سال جاری بررسی کرده‌اند.

اداره حسابرسی ملی و CBIRC به درخواست ها برای اظهار نظر پاسخ ندادند.

در یک جلسه داخلی در ماه اکتبر، یکی از مدیران شرکت Shanghai Trust، یک شرکت دولتی که زمانی بر دارایی متمرکز بود، گفت که درآمد امسال در مقایسه با سال قبل تقریباً به نصف کاهش یافته است.

یکی از این افراد گفت که این شرکت قصد دارد روی مدیریت دارایی و دفاتر خانوادگی تمرکز کند تا بتواند منابع مالی خود را تقویت کند و در عین حال از اعطای وام به توسعه دهندگان که زمانی کسب و کار اصلی آن بود، صرف نظر کند.

شانگهای تراست به درخواست ها برای اظهار نظر پاسخ نداد.

یکی دیگر از کارمندان شرکت اعتماد که مانند سایر کارمندان فعلی مصاحبه شده برای این مقاله از ذکر نام به دلیل حساسیت موضوع خودداری کرد، گفت: اولویت اصلی برای همه شرکت های اعتماد اکنون این است که “چگونه تغییر کنیم، چه چیزی به شما اجازه می دهد زنده بمانید.”

خطر سرایت

شرکت های اعتماد به دلیل نحوه عملکرد آنها خارج از بسیاری از قوانین حاکم بر بانک های تجاری، “بانک های سایه” نامیده شدند. بانک‌ها در چین محصولات مدیریت ثروت را می‌فروشند که درآمد حاصل از آن توسط شرکت‌های اعتماد به توسعه‌دهندگان املاک و سایر بخش‌هایی که قادر به استفاده مستقیم از منابع مالی بانک نیستند، هدایت می‌شود.

به دلیل ریسک، بانک‌های سایه می‌توانند نرخ‌های بهره را تا 18 درصد اعمال کنند که بسیار بالاتر از 2 تا 6 درصد معمولی که در بانک‌ها در اوج رونق مشاهده می‌شود.

نگرانی ها در مورد قرار گرفتن در معرض بیش از حد در معرض توسعه دهندگان املاک در سال جاری افزایش یافته است زیرا بخش درگیر در دومین اقتصاد بزرگ جهان به سرعت کاهش یافته است.

پکن در هفته‌های اخیر حمایت خود را افزایش داده است تا فشار نقدینگی را که بازار املاک و مستغلات را که یک چهارم اقتصاد چین را تشکیل می‌دهد و محرک اصلی رشد است، خفه کرده است، خنثی کند.